Margin Trading Sandığınız Kadar Kötü mü?
Margin trading ilgili tartışmalar, Bitcoin ve Altcoinlerin düşüş trendinde olmasından dolayı son zamanlarda azalsa da, margin trade konusu, sermaye piyasalarına yabancı ya da yeni tanışmış bireyler tarafından hala tam anlamıyla anlaşılmamış bir konudur.
Öncelikle Margin Trade’in ne olduğunu tanımlayarak başlayalım;
“Margin trade, isminde yer alan “margin(teminat)” kelimesinden de anlaşılacağı üzere, sisteme küçük bir miktar teminat vererek, teminatınızın birkaç katıyla işlem yapmanızı sağlayan ticaret türüdür. Margin trade’de hem yükseliş için hem de düşüş için pozisyon alabilirsiniz bu sayede işlem yaptığınız paritenin düşüşlerinde de para kazanmaya devam edebilirsiniz. Margin trade’in amacı sahip olduğumuz portföyün tamamı için risk almadan pozisyon alarak kar etmektir.”
Margin’i tanımlarken yer verdiğim, “birkaç katıyla” kelimeleri bir çok insanın margin trade’e alerji olmasına neden oluyor; peki neden? Bana göre bu alerjinin en önemli sebebi; ne margin’i ne de trading’i tam olarak anlamamış olmaları, bunun yanında piyasayı kolay yoldan zengin olma yeri olarak görmeleri, markete kumarhane gözüyle bakmaları; oysa ticaret, ciddiyetle planlanması gereken, gerçek bir iştir. Yıllarca ülkemizde Forex(Foreign Exchange) mağdurlarının haberlerini okumamızın ve sonucunda Forex’in ülkemizde yasalarla bir çok kişiye sınırlandırılmasının ve belli bir alt limit getirilerek bir çok insanın forex’ten uzaklaştırılması da sanırım trading’i bir çok insanın anlamadığının en önemi kanıtı.
Belki de birçok insanın zarar etmesinin en önemli sebebi; yaptığı işin bir ticaret olduğunu anlamamasından kaynaklanıyor. Fiziksel bir mağaza açtığınızda çok fazla detayı planlar, zarar olasılığını hesaplarsınız ve işinizi ciddiyetle yaparsınız fakat iş bilgisayarın başına geçip bir şeyler alıp satmaya gelince birçok insan her nedense bu ciddiyeti kaybediyor ve binlerce dolarını tek bir tuş ile plansız programsız bir şekilde kaybedebiliyor.
Margin trade’i konuşurken önemi her ne kadar daha fazla artsa da para ve risk yönetimi 1:1 alım satım yaparken de oldukça önemlidir, bu noktayı önemsemeyen birçok insan ellerinde mal varken aylarca, belki yıllarca beklemek zorunda kalabiliyor, böylece parasının satın alma gücünden, elinde malı tuttuğu müddetçe faydalanamıyor.
Para yönetimi, bireylerin bütçelerini, tasarruflarını, yatırımlarını ve harcamalarını planlamasına denir; peki kaçımız trade yaparken gerçekten para yönetimine dikkat ediyor? Hadi margin trade’i bir kenara bırakalım, kaçımız Binance’de aldığımız bir altcoini hangi vadede elinde tutacağını, elindeki portföyün ne kadarını o koine ayıracağını, hangi seviyeden alıp hangi seviyede satacağını planlıyor? O halde şunu söyleyebiliriz; planlanmayan ve sonucu şansa bırakılan bir işe kalkıştığımız için aslında Binance’de bir altcoin almak çok tehlikelidir…
Birçok insandan, margin trading’in kaldıraç faktöründen dolayı kumar olduğu yorumunu duyabilirsiniz; gelin margin trading’te ne yaptığımızı anlamaya çalışarak, margin trading’in gerçekten kumar olup olmadığını inceleyelim; bir paritenin yükseleceğini düşündüğümüzde alım yapmayı ve yükseldiği zaman satarak kar elde etmeyi planlarız, benzer bir düşünceyi bir giyim mağazası olan bir tüccarda düşünür; malın üretim yerinden toptan bir şekilde ucuza almak ve mağazasında daha yüksek bir fiyattan satarak kar etmeyi düşünür. Tüccar, ticarete devam edebilmek için zaman zaman başlangıç sermayesi bulamayabilir bu durumda bir bankadan ya da bir dostundan borç alma yolunu seçebilir, tüccar’ın borç alırken aklındaki plan, ucuza alacağı malları mağazasında yüksek fiyattan satarak hem borçlarını geri ödemek hem de elde etmiş olduğu kar ile sermayesini büyütmektir. Bu noktada planlarını(para ve risk yönetimi) iyi yapmayan tüccarın zarar etmesi ve borçlarını ödeyememesi de bir ihtimaldir.
Gelelim margin trading’e; bir paritenin fiyatının ucuz olduğunu ve gelecekte yükseleceğini düşünüyorsak, düşük olan fiyattan alıp fiyat yükseldiğinde satarak kar etmeyi düşünebiliriz. Bu düşünce içerisinde iken kazanmayı planladığımız kar için yeterli sermayeye her zaman sahip olamayabiliriz. Bu durumda yükseleceğini düşündüğümüz parite için işlem yaptığımız borsadan ya da diğer kullanıcılardan borç alarak ticaret yaparız. Margin trading’te tıpkı gerçek hayatta yaptığımız ticarette başlangıç sermayesine duyduğumuz ihtiyaç gibi, paraya ihtiyaç duymamız halinde elimizde hali hazırda tuttuğumuz parayı teminat(margin) göstererek borsadan borç alabiliriz. Örneğin elimizde bir paritenin yükseleceğine dair bir analiz mevcut, bu analize göre planlamamızı yaparak, elimizde tuttuğumuz para kadar(x2 kaldıraç) borsadan borç alarak elde edeceğimiz karı iki katına çıkarabiliriz. Fakat tıpkı mağazasına mal doldurmak için bankadan ya da dostundan borç alan tüccar gibi margin trade yapan tüccarda zarar edebilir, bu noktada risk ve para yönetimini önemseyen ve ticaret planını yapan tüccarların zarar etme olasılığı azalacaktır.
Sözün özü margin trading’te kullandığımız kaldıracı borsadan aldığımız borç olarak düşünmeliyiz. O halde şimdi soruyorum; kumar, borç alarak ticaret yapmanın neresinde? Ben söyleyeyim; kumar, bilgisizce insanlara tavsiyeler veren, egosu takipçi sayılarının büyüsüyle şişmiş ve cehaleti yüzünden margin trade'i bilmeyen, bilmediği halde marginin kumar olduğunu söyleyen cahillerin cahil cesaretinde...
Bilmeden kalkıştığımız her iş kumardır, örneğin araba kullanmayı bilmeden arabanızla bir otobana çıktığınızda hayatınız üzerinde kumar oynarsınız… Herhangi bir bilgi sahibi olmadığınız bir alanda bir şirket kurmayı düşündüğünüzde de yine kumar oynamış olursunuz.
Margin trade bir trader için para kazanmanın en güzel yoludur fakat trade konusunda bilgisi olmayanlar margin’e çok riskli ya da kumar demeye devam edecek. Gerçek bir stratejiye sahip ve trade dinamiklerini bilen kimse ise margin ile para kazanmaya devam edecek… Her zaman söylediğim gibi; size yapamazsın diyenlere kulak asmadan özgüvenli bir şekilde araştırmaya ve öğrenmeye devam edin, kimsenin size çobanlık yapmasına izin vermeyin!
Margin trade’i öğrenmeden margin trade yapmayın ama margin trade öğrenmekten de geri durmayın. Para kazanmak için aylarca bir boğa piyasası gelmesini bekleyeceğinize margin trading ile pariteleri shortlayarak düşüşlerde bile para kazanmaya devam edin!
Aşağıda, Youtube’da hazırlamış olduğum 3 videoluk margin oynatma listesine erişebilirsiniz. Youtube kanalımda margin içeriklerinin yanında eğitici içerikler hazırlamaya devam ediyorum abone olmayı unutmayın!
[https://www.youtube.com/playlist?list=PL66ItT9onBrYY6lYQICRQc4labAYf-0Be]
Paylaşım için teşekkür ederim. Bitmex'te ben de işlem yapıyorum bir süredir. Aç gözlü olmasığımız sürece pek risk yok. Ayrıca stansdart borsalara göre daha işlevsel.
Katılıyorum, bence de bitmex daha işlevsel bir borsa. Tabi ki "Drawdown effect" e dikkat etmek ve markette hayatta kalabilmek en önemli nokta bana göre.
Güzel paylaşım margin trade bilmediğim bir işlem türü öğrenmek isterim. Siz bir paylaşımınızda bitmex sitesi üzerinden demo hesapla denemede yapılabileceğini söylemiştiniz. Eğitim amaçlı faydalı olacaktır.
Bilinçsiz yatırımcılar yüzünden kaldıraçlı işlemler kumar olarak görülüyor malesef...