세계 최대규모의 광산주 Rio Tinto(RIO)

jsj9346 (49)in #kr • 6 years ago (edited)

안녕하세요. 브루스입니다!
이제 긴옷을 입고 돌아다니기가 쉽지 않은 시기가 되었습니다.

이번에 알아볼 종목은 리오 틴토(Rio Tinto)라고 하는 회사를 알아보려 합니다.
애플을 매도한 금액으로 매수한 두 번째 종목으로 유일한 반기 배당종목이기도 합니다.

세계 최대규모의 광산주로 소개한 이 종목에 대해 알아보도록 하겠습니다.

Rio Tinto, 어떤 기업인가?
위에서 말씀드린 것과 같이 리오 틴토는 세계 최대규모의 광산기업입니다.
호주-영국에 본사를 두고 있으며 호주, 영국, 미국 증권 거래소에 상장되어있는 기업입니다.
그리고 FTSE 지수에 인덱싱 되어있는 것을 확인할 수 있습니다.
(참고 링크 : https://en.wikipedia.org/wiki/FTSE_100_Index)
주된 사업은 역시 지하자원 공급입니다.
무엇을 판매하는가?
잠깐 언급한 바와 같이 Rio Tinto는 다양한 지하자원을 채굴 및 판매하는 기업입니다.
리오틴토 공식 홈페이지에서 확인을 해 보면 알루미늄, 구리, 다이아몬드, 철광석, 에너지 등의 지하자원입니다.
홈페이지를 들어가 확인해 보면 채굴한 지하자원들을 가공/제련하여 판매하는 것으로 확인되고 있습니다.
채굴하는 자원들은 모두 인류의 생활에 밀접한 연관성깊은 것들입니다.
너무 광범위하게 사용되는 원자재들인지라 더 설명이 필요한지 모르겠군요...
시장의 접근성은?
아무리 원자재를 가공하여 판매하더라도 운송거리가 가깝지 않다면 회전율이 빠르진 않을것입니다.
원자재 판매를 박리다매를 수익모델로 하는 저렴한 분식집이라고 가정한다면, 음식을 빠르게 서빙하여 손님들이 빠르게 이용하고 돌아가는 것을 반복한다고 보면 이해가 빠르지 않을까 싶습니다.
광산이 어느곳에 위치해 있는지 알면 시장에 얼마나 근접하여있는지 알 수 있을 것이라 생각하여 리오틴토의 광산위치들을 좀 알아보았습니다.
리오 틴토 공식 사이트에서 알 수 있는 광산들을 알아보았습니다.
사이트에서는 지도상에 보고자 하는 지하자원이 매장되어있는 광산을 클릭하면 지도에 나타내어 주는데요.
철광석은 모두 호주 서부, 구리는 호주의 북서부, 알루미늄은 호주 북부~동남부까지 그리고 공통적으로 바다와 근접한 위치에 있었습니다.
캐나다의 경우 구리/다이아몬드 광산은 내륙에 위치해 있었으나, 알루미늄과 에너지/자원 광산들은 남부에 위치해 있었습니다.

<Rio Tinto 소유의 호주 광산, riotinto.com 발췌>

지리적으로 보았을 때 대부분의 광산들은 바다와 근접해 있었던 것을 보아 원자재 운송에 큰 장점을 갖고 있는 것으로 보입니다.
게다가 호주와 캐나다라는 두 나라에서 채굴을 하여 대륙 곳곳에 원자재들을 공급하는데 수월할 것으로 보입니다.

재무정보
얼마전까지만 해도 저는 무식하게 각 기업의 홈페이지를 들어가서 재무정보를 열어보았었는데요...
물론 홈페이지에 들어가면 상세한 정보까지도 얻을 수 있긴 하나, 대략적인 실적을 보기에는 구글 파이낸스도 괜찮은 것 같습니다.
그래서! 구글에 stock:rio 혹은 구글 파이낸스에서 검색을 해 보면 리오 틴토의 주식 및 재무정보를 손쉽게 확인이 가능합니다.

안타깝게도 2018 1Q의 실적은 반영이 되지 않은 것 같습니다. 하지만 2017년의 재무들로 확인했을 때 매 실적발표마다 YOY가 증가했던 것으로 보입니다.
순이익도 크게 늘은 것을 볼 수 있겠지만, 유보율 역시 28%의 증가라니 배당이 커질 확률이 높겠군요!
배당정보
Rio tinto 역시 배당주로 배당정보들을 한번 알아볼 필요가 있습니다.

6%대의 고배당주입니다. 세계 최대규모 광산주라 그런지 배당이 엄청 크군요.
하나 안타까운 점이 있다면 월배당도, 분기배당도 아닌 반기배당이라는 것입니다..
배당은 매년 4월과 9월에 지급되니 긍정적으로 본다면 배당을 많이 받는 1,4,7,10월 중 4월에 더 많은 배당금을 받을 수 있고, 9월에 받는 배당금은 3,6,9,12월 배당중 가장 많이 받게 되겠군요. 조금의 보탬은 될 것으로 보입니다.

배당 히스토리를 보시면 2001년부터 반기배당을 실시하였고, 4월과 9월 배당쌍으로 보았을때 조금씩 금액이 오르다가 올해 4월 배당금이 대폭 상승지급된 것을 볼 수 있습니다. (쫌더 일찍 살걸..)
아무래도 9월을 기다려야 할 것 같습니다.

투자가치
사실 리오 틴토를 매수한 가장 큰 이유는 배당에 있지 않았습니다. 본래 애플을 매수했었던 것과 같이 약간의 공격적인 형태의 투자 의도였습니다.(물론 투자금은 AMGN을 매수하여 많지는 않았지만요..)
감사하게도 배당수익률이 높았었던 것 뿐이었습니다.
리오 틴토의 지리적인 위치와 세계 최대 채굴사업을 하는 만큼 앞으로의 원자재 시장에서의 영향력이 클 것이라 여겼습니다.
그리고 생산하는 자원들 역시 눈만 돌리면 보이거나 어느제품의 내부 부품의 원재료로 들어있기에 꾸준한 수요가 있을 것이라 판단했습니다. 거기에 더불어 석유 감산에 이어지는 유가 상승을 보고 철광석, 알루미늄, 구리 역시 공급이 줄어든다면 가치가 올라가지 않을까 하는 생각도 했었고요.(물론 투자의 결과는 주가가 말해줄 것이겠지만요..)

오늘의 포스팅은 여기서 마치도록 하겠습니다.
끝까지 읽어주셔서 감사합니다.